FRM一次考兩級，壓力會很大，而且FRM的評分中規(guī)定，若FRM一級未通過，那么二級的試卷是不予評分的。此外，F(xiàn)RM一級和二級的考試安排在同一天，若同時報考，那么就必須花8個小時的時間在考試上，對腦力和體力都是一種考驗。

　　FRM考試分為一級和二級兩部分，只有全部通過一級、二級及其他要求，才能申請證書。考生需根據(jù)考試時間，預(yù)留充分的備考時間。

　　如果沒有萬全的把握，還是建議大家一步一腳印，分開報考，更為穩(wěn)妥。

frm考試兩級一起考要準備多久？

　　GARP協(xié)會根據(jù)統(tǒng)計的往屆全球考生中通過一二級考試的考生的復(fù)習(xí)情況，得出了一個參考時間：

　　FRM一級考試備考需要240小時左右

　　FRM二級考生備考需要300小時左右

　　GARP協(xié)會建議一二級兩考考生的備考時間為各15周，即同時報考級和二級則需要約30周的時間備考，即需要半年以上的復(fù)習(xí)時間。當(dāng)然對于有較好金融基礎(chǔ)、英文水平的考生，同時報考FRM的兩個級別還是能夠通過的。

　　在此，提醒廣大考生，備考時間需要根據(jù)考生基礎(chǔ)和復(fù)習(xí)效率為依據(jù)制定。FRM一級考題主要以計算題為主，F(xiàn)RM一級考試主要以定性分析題目為主，需要將FRM一二級知識融會貫通，F(xiàn)RM考試中，并不是背完基本知識就能通過考試，而是需要考生能夠靈活運用。

備考資料ue_arc_bkzl
請在下面紅色框內(nèi)輸入分類名稱arc_bkzl_nameCFA

FRM考試科目詳情

　　FRM考試共兩級，F(xiàn)RM一級四門科目，F(xiàn)RM二級六門科目；具體科目及占比如下：

　　FRM一級（共四門科目）

　　1、Foundations of Risk Management風(fēng)險管理基礎(chǔ)（大約占20%）

　　2、Quantitative Analysis定量分析（大約占20%）

　　3、Valuation and Risk Models估值與風(fēng)險建模（大約占30%）

　　4、Financial Markets and Products金融市場與產(chǎn)品（大約占30%）

　　FRM二級（共六門科目）

　　1、Market Risk Measurement and Management市場風(fēng)險管理與測量（大約占20%）

　　2、Credit Risk Measurement and Management信用風(fēng)險管理與測量（大約占20%）

　　3、Operational Risk and Resiliency操作風(fēng)險與彈性（大約占20%）

　　4、Liquidity and Treasury Risk Measurement and Management流動性與資金風(fēng)險測量與管理（大約占15%）

　　5、Risk Management and Investment Management投資風(fēng)險管理（大約占15%）

　　6、Current Issues in Financial Markets金融市場前沿話題（大約占10%）

2023年FRM考試大綱變動

　　FRM考試大綱更新周期是一年，每年的FRM考綱會在前一年的12月初更新。因此在同一年內(nèi)的FRM考試的考綱是一樣的。2023年FRM考試大綱變化如下：

　　1、FRM一級考綱變化

　　FRM一級的學(xué)科和權(quán)重都未發(fā)生變化，還是四門課，不過每門課內(nèi)容都有一定程度的改動。

　　（1）Foundations of Risk Management

　　考綱變化：該科目中的風(fēng)險管理最佳實踐與金融風(fēng)險失敗案例兩大板塊內(nèi)容變化顯著；組合管理部分總體變化較少、核心考點穩(wěn)定。

　　建議重點理解核心概念及框架邏輯，不能死記硬背。

　　（2）Quantitative Analysis

　　考綱變化：該科目時間序列分析部分新增一個章節(jié)，對非平穩(wěn)時間序列展開討論。另外原二級市場風(fēng)險中的相關(guān)性度量指標章節(jié)也加入其中。

　　原有重點考察章節(jié)即波動率模型移至估值與風(fēng)險模型科目中進行考察。雖然總體授課邏輯有些調(diào)整，但除上述具體內(nèi)容外的其他考點變動較少。

　?。?）Financial Markets and Products

　　考綱變化：該科目整體的教學(xué)邏輯與框架與舊考綱基本重合，加入了-一些細節(jié)知識點使得整個科目邏輯更為連貫和流暢。

　　部分舊考綱中的二級知識點被引入到了該科目的教學(xué)中，但未做深入展開，只用于拓展對整個金融市場與產(chǎn)品的理解和認識。

　　（4）Valuation and risk models

　　考綱變化：該科目的教學(xué)邏輯順更加規(guī)整，部分知識結(jié)合實例進行展現(xiàn)。新增了波動率計量相關(guān)的內(nèi)容，其他部分變動較少。

　　總體上該科目仍然是定量定性綜合考察?；谠摽颇窟壿嬁蚣茌^為清晰的特點，建議學(xué)習(xí)時先根據(jù)框架梳理思路再深入細節(jié)學(xué)習(xí)。

　　2、FRM二級考綱變化

　　相比之下，F(xiàn)RM二級是在比重和科目上都有了調(diào)整，其中操作風(fēng)險和金融熱點都有了重大變動。

　　此外流動性風(fēng)險由操作風(fēng)險里的小章節(jié)演變?yōu)橐粋€新的科目，是這次考綱變化值得關(guān)注的重點。

　　（1）Market Risk

　　考綱變化：該科目新增兩個章節(jié)，分別是極值理論和巴塞爾協(xié)議中對銀行交易賬戶的基本要求；原相關(guān)性度量章節(jié)，移至一級定量分析中進行講解。

　　（2）Credit Risk

　　考綱變化：刪除了兩個章節(jié)，即lassifications and Key Concepts of Credit Risk和Default Probabilities,Credit Spreads,and Funding Costs,新增銀行資本結(jié)構(gòu)章節(jié)。其他部分章節(jié)的考點要求有做微調(diào)。

　?。?）Operational Risk Resiliency

　　考綱變化:新增企業(yè)全面風(fēng)險管理、風(fēng)險文化構(gòu)建、模型風(fēng)險、信息風(fēng)險和數(shù)據(jù)質(zhì)量管理、網(wǎng)絡(luò)安全、Operational Resilience的相關(guān)內(nèi)容。其他與流動性風(fēng)險相關(guān)的多個章節(jié)內(nèi)容全被移至新增科目流動性風(fēng)險當(dāng)中。

　?。?）Liquidity and Treasury Risk

　　考綱變化：該科目為全新科目，針對流動性風(fēng)險的度量和管理方法進行系統(tǒng)性地開展與研究。

　　內(nèi)容涵蓋:流動性風(fēng)險的準則和度量、流動性壓力測試和報告、組合流動性管理、融資模型和定價、資產(chǎn)負債管理、資產(chǎn)流動性分析。

　　（5）Investment Risk

　　考綱變化:除了非流動性資產(chǎn)這個章節(jié)被移至流動性風(fēng)險科目中，其他內(nèi)容基本維持不變。

　?。?）Current Issues

　　當(dāng)期金融市場熱點問題變化較大，僅保留3篇文章，替換掉5篇文章。刪除了5篇比較舊的文章，并新增加了通脹風(fēng)險，氣候風(fēng)險管理，區(qū)塊鏈、比特幣等最新研究文章。